一、上市公司監(jiān)管動態(tài)（2026年1月9日-2026年1月15日） 2026年1月9日至1月15日，本所對3宗違規(guī)行為進行紀律處分，涉及信息披露及規(guī)范運作違規(guī)；對6宗違規(guī)行為發(fā)出監(jiān)管函，涉及信息披露及規(guī)范運作違規(guī)。本周發(fā)出問詢函12份、其他函件61份。 二、市場交易監(jiān)管動態(tài)（2026年1月12日-2026年1月16日） 2026年1月12日至2026年1月16日，本所共對387起證券異常交易行為采取了自律監(jiān)管措施，涉及盤中拉抬打壓、虛假申報等異常交易情形；共對15起上市公司重大事項進行核查，并上

上市公司監(jiān)管 2026年1月12日至2026年1月16日，上交所公司監(jiān)管部門共發(fā)送監(jiān)管函件14份，其中監(jiān)管問詢函2份、監(jiān)管工作函12份；通過事中事后監(jiān)管，要求上市公司披露補充、更正類公告2份。同時，加大信息披露和股價異常的聯(lián)動監(jiān)管，針對公司披露敏感信息或股價發(fā)生明顯異常的，提請啟動內(nèi)幕交易、異常交易核查28單。 市場交易監(jiān)管 2026年1月12日至2026年1月16日，上交所對365起拉抬打壓、虛假申報等證券異常交易行為采取了自律監(jiān)管措施，對*ST正平、*ST亞振、國晟科技、航天動力、天普股份

*ST鋮昌晚間公告，截止2026年1月12日收盤，公司股票交易連續(xù)10個交易日內(nèi)4次出現(xiàn)同向股票交易異常波動情形，根據(jù)《深圳證券交易所交易規(guī)則》相關(guān)規(guī)定，屬于股票交易嚴重異常波動的情況。為維護投資者利益，公司就股票交易波動情況進行核查。經(jīng)公司申請，公司股票自2026年1月13日開市起停牌，待核查結(jié)束并披露相關(guān)公告后復牌，預計停牌時間不超過3個交易日。公司提醒廣大投資者注意二級市場交易風險。

1月13日晚，*ST亞太(000691)發(fā)布《關(guān)于股東權(quán)益變動暨控股股東、實際控制人發(fā)生變更的提示性公告》，公司控股股東由廣州萬順技術(shù)有限公司（下稱“廣州萬順”）變更為北京星瑞啟源科技有限公司（以下簡稱“星瑞啟源”），公司實際控制人由陳志健、陳少鳳變更為任曉更。 此次權(quán)益變動系執(zhí)行《甘肅亞太實業(yè)發(fā)展股份有限公司重整計劃》（下稱《重整計劃》）所致，不觸及要約收購。《重整計劃》的執(zhí)行將導致*ST亞太控股股東及實際控制人發(fā)生變化。 2025年7月10日，廣州萬順以*ST亞太不能清償?shù)狡趥鶆?wù)且明顯缺乏

上市公司監(jiān)管 {jz:field.toptypename/} 2025年12月29日至2026年1月9日，上交所公司監(jiān)管部門共發(fā)送監(jiān)管函件31份，其中監(jiān)管問詢函2份、監(jiān)管工作函29份；通過事中事后監(jiān)管，要求上市公司披露補充、更正類公告14份。同時，加大信息披露和股價異常的聯(lián)動監(jiān)管，針對公司披露敏感信息或股價發(fā)生明顯異常的，提請啟動內(nèi)幕交易、異常交易核查39單。 市場交易監(jiān)管 2025年12月29日至2026年1月9日，上交所對196起拉抬打壓、虛假申報等證券異常交易行為采取了自律監(jiān)管措施，對*

1月24日晚間，*ST龍宇、*ST富潤、*ST農(nóng)尚等多家公司同時提示股票可能被終止上市的風險。 從相關(guān)原因來看，各公司存在些許不同。 例如，*ST龍宇所面臨的終止上市風險主要來自于控股股東相關(guān)關(guān)聯(lián)方資金、涉嫌信息披露違法違規(guī)等行為。據(jù)披露，因2023年度被出具無法表示意見的《2023年度審計報告》及否定意見的內(nèi)部控制審計報告，公司股票自2024年5月6日起被實施退市風險警示及其他風險警示。公司存在控股股東相關(guān)關(guān)聯(lián)方資金占用9.18億元，截至目前控股股東已償還5000萬元，剩余資金占用余額為8.

由于股票收盤總市值連續(xù)20個交易日低于人民幣5億元，*ST大藥（603963.SH）成為蛇年首家觸發(fā)退市公司。 2月7日盤后，*ST大藥發(fā)布公告，公司股票因連續(xù)20個交易日收盤總市值低于5億元，觸及《上海證券交易所股票上市規(guī)則》（下稱《股票上市規(guī)則》）規(guī)定的交易類強制退市指標，公司股票自2月10日起停牌。 根據(jù)《股票上市規(guī)則》，*ST大藥可在收到通知后5個交易日內(nèi)，向上海證券交易所提交書面聽證申請。上交所上市委員會將在公司提出聽證、陳述和申辯的有關(guān)期限屆滿或聽證程序結(jié)束后15個交易日內(nèi)，作出獨

3月16日晚間，*ST旭藍披露公告稱，公司實際控制人李兆廷于2025年3月15日收到中國證券監(jiān)督管理委員會（簡稱“證監(jiān)會”）下發(fā)的《立案告知書》。 因涉嫌信息披露違法違規(guī)，根據(jù)《中華人民共和國證券法》《中華人民共和國行政處罰法》等法律法規(guī)，證監(jiān)會決定對李兆廷立案。 目前，*ST旭藍正面臨多重退市風險。除因未按期整改非經(jīng)營性資金占用問題外，公司股價已連續(xù)9個交易日低于1元。 公司前后三度被立案 對于本次立案調(diào)查，*ST旭藍表示，立案調(diào)查期間，李兆廷將積極配合證監(jiān)會的各項工作，嚴格按照規(guī)定及監(jiān)管要

“埋著”12.9萬戶股東的東方集團（600811.SH）正在1元生死線徘徊，且即將被“*ST”。 3月16日晚間，東方集團發(fā)布公告，3月16日，公司收到中國證監(jiān)會《行政處罰事先告知書》：經(jīng)查明，2020至2023年，東方集團出于維持農(nóng)產(chǎn)品貿(mào)易市場占有率、滿足融資需求以及業(yè)績考核等目的，通過人為增加業(yè)務(wù)環(huán)節(jié)或虛構(gòu)業(yè)務(wù)鏈條等方式，長期開展農(nóng)產(chǎn)品融資性貿(mào)易和空轉(zhuǎn)循環(huán)貿(mào)易。 具體來看，上述虛假銷售業(yè)務(wù)導致東方集團2020至2023年年度報告分別虛增營業(yè)收入38.97億元、48.65億元、65.43億元

12月17日晚，九州通發(fā)布公告稱，其全資子公司參與重整投資的*ST美谷（000615）16日收到襄陽中院送達的《民事裁定書》（（2025）鄂06破17號），襄陽中院裁定批準了《奧園美谷科技股份有限公司重整計劃》（簡稱《重整計劃》），并終止*ST美谷重整程序。 *ST美谷同日公告表示，公司將進入重整計劃執(zhí)行階段，并負責執(zhí)行重整計劃，管理人負責監(jiān)督重整計劃的執(zhí)行。若公司順利執(zhí)行完畢重整計劃，將有利于改善公司資產(chǎn)負債結(jié)構(gòu)及經(jīng)營狀況，提升公司持續(xù)經(jīng)營和盈利能力，推動公司回歸健康、可持續(xù)發(fā)展軌道，將會對